Hyödyt ja haitat fyysiseen kultametalliin sijoittamiseen

Fyysinen kultaharkot: Investoinnin edut ja haitat

On monia syitä, miksi yksittäinen sijoittaja voi päättää sijoittaa kultaan. Jotkut ihmiset pitävät siitä, että kun he asettavat rahansa kultaan, he voivat fyysisesti nähdä tekemänsä investoinnit. Pitäisivätkö he kultaansa kotona, varastossa tai pankkitallissa, he voivat käydä investoinnissaan milloin tahansa ja saada mielenrauhan. Sitä vastoin sijoittaminen rahoitusmarkkinoille tarkoittaa, että et saa mitään muuta kuin paperilipun tai verkkosivun, joka osoittaa kuinka paljon rahaa sinulla on ja missä sitä pidetään.

Toiset saattavat laittaa rahansa kullaan, koska he ovat epäluottamuksia rahoitusmarkkinoista yleensä. He eivät pidä pankkien, välittäjien tai muiden välittäjien kanssa tekemisistä, kun he sijoittavat rahaa. Sen sijaan, että ostaisivat osakkeita tai joukkovelkakirjoja tai asettaisivat rahansa sijoitusrahastoihin, he ostavat fyysistä kultaa pitkäaikaisena sijoituksena. He huolehtivat myös dollarin hinnasta ja arvosta tulevina vuosikymmeninä, kun otetaan huomioon Yhdysvaltain hallituksen liialliset menot ja sen velan määrä, joka on eri pankeille ja maille.

Ja sitten on niitä, jotka yksinkertaisesti uskovat kullan hinnan nousevan aina, mikä tekee siitä turvallisimman pitkäaikaisen sijoituksen maailmassa. Ovatko ne oikein? Ja mitä muita syitä rahasi asettamiseen kultaan on, toisin kuin rahoitusmarkkinoilla? Olemme arvioineet edut ja haitat, kun sijoitat suuren osan säästöistäsi fyysiseen kultametalliin.

Pro: Turvallisuus

Yksi tärkeimmistä syistä, miksi sijoittajat harkitsevat kullan lisäämistä salkkuunsa, johtuu turvallisuudesta tietää, että hinta nousee tasaisesti ajan myötä. Vaikka joudut ehkä jouduttamaan kultahinnan laskua, se palaa yleensä ylöspäin. Jos tarkastelemme historiallisia kaavioita, voimme päätellä, että kullan hinta on melkein varmasti korkeampi kymmenessä tai kahdenkymmenessä vuodessa kuin nykyään.

Toisin kuin osakkeet, joukkovelkakirjat tai sijoitusrahastot, sinun ei tarvitse huolehtia tietyn yrityksen tai toimialan suoriutumisesta, kun arvioit kullasi tekemäsi sijoituksen arvoa. Vaikka talouden nykytilalla on jonkin verran vaikutusta kullan hintoihin, huono talous ei välttämättä tarkoita, että kullan hinta laskee. Itse asiassa taloudellinen epävarmuus saa useammat ihmiset sijoittamaan rahansa kultaan, mikä nostaa sen hintaa entisestään.

Pro: Inflaatio Hedge

Yksi suurimmista huolenaiheistamme pankkitilillämme oleville rahoille on, kuinka inflaatio vaikuttaa yhden dollarin arvoon. Ajan myötä dollarin ostovoima laskee. Katsokaa vanhaa aikakauslehteä, joka on peräisin 20 tai 30 vuotta sitten, ja olet järkyttynyt siitä, kuinka halpoja hinnat näkyvät. Otetaan esimerkiksi talon keskihinta Yhdysvalloissa 150 000 dollaria vuonna 1990. 20 vuotta myöhemmin, vuonna 2010, keskimääräinen talon hinta oli 220 000 dollaria. Oliko talo siis hyvä sijoitus vai laskiinko dollarin arvo?

Katsotaan nyt samaa taloa kullan suhteen. Vuonna 1990 kullan keskihinta oli 383 dollaria per troy unssi. Talon ostaminen olisi edellyttänyt 392 unssia kultaa. Siirry nyt eteenpäin vuoteen 2010, jolloin keskimääräinen kullan hinta oli 1118 dollaria per troy unssi. Sama 220 000 dollarin talo vuonna 2010 vaatii vain 197 unssia kultaa ostamiseen. Kulta säilytti ostovoimansa tuona 20 vuoden aikana, kun taas dollarin arvo laski.

Kullan hinta oli tammikuussa 2005 noin 435 dollaria unssilta. Kullan hinta joulukuussa 2014 oli noussut peräti 1180 dollariin unssilta. Vertaa sitä analysoitavaan noin kymmenen vuoden jakson inflaatioasteeseen, joka oli vain 24 prosenttia, ja näet, kuinka kullan hinnan nousu on paljon suurempi kuin inflaatio.

Pro: Sijoituksen yksinkertaisuus

Kulta sijoittaminen on uskomattoman suoraviivaista, jopa niille, joilla ei ehkä ole kokemusta rahojen sijoittamisesta. Jos puhut joskus välittäjän tai rahoitusanalyytikon kanssa, he aikovat korjata kullan sijoittamiseen liittyvät haitat, mutta he eivät aio kertoa sinulle, kuinka helppoa on ostaa joitain sijoitustarkoituksiin. Ympäri Yhdysvaltoja on paljon jälleenmyyjiä, jotka myyvät mielellään kultaa korujen, kolikoiden tai jalometalliharkkojen muodossa.

Jos olet huolissasi siitä, mihin aiot tallentaa arvokkaan kullasi, sinun ei tarvitse pelätä mitään. Yksinkertainen talletuslaatikko pankissa riittää kultaasi turvalliseen säilytykseen. Kun hankit enemmän kultaa vuosien varrella, voit pyytää ylimääräisiä laatikoita, jotta kaikki kultaasi pidetään mahdollisimman turvallisella tavalla.

Toinen etu kultaan sijoittamiseen on se, että sinun ei enää tarvitse pitää itsesi ajan tasalla rahoitusmarkkinoilla tapahtuvasta tilanteesta. Vaikka haluat ehkä pitää pienen silmän kullan hinnan trendistä, jos päätät joskus myydä osan varastostasi, kun hinta on todella korkea, sinun ei tarvitse kiinnittää huomiota yksittäisiin yrityksiin tai toimialoihin. Sen sijaan, jos sinulla on osakkeita suurissa teknologia-, rahoitus- tai öljy-yhtiöissä, saatat joutua jatkuvasti hermostumaan heidän tulevista tuloslaskelmistaan ​​tai neljännesvuosiraporteistaan.

Nyt saatat miettiä, jos kulta on niin helppo sijoitus, miksi osakevälittäjät eivät ole rohkaisevampia kysyttäessä fyysisen kullan ostamisesta? Syy on yksinkertainen - välittäjät eivät saa käydä kauppaa kullalla. He eivät aio ansaita rahaa, jos suurin osa sijoitussalkustasi on fyysistä kultaa, mutta niillä on paljon voittoa, jos ostat osakkeita ja joukkovelkakirjoja niiden kautta.

Pro: Suojaus markkinoiden kaatumisia vastaan

Yksi suurimmista syistä, miksi ihmiset sijoittavat rahansa kultaan, johtuu siitä, että he pelkäävät, kuinka muut heidän sijoituksensa kehittyvät. Esimerkiksi vuonna 2008 näkemämme kaltainen markkina-kaatuminen tuhoaisi sijoitussalkusi, jos ainoat sijoituksesi olisivat osakkeet, joukkovelkakirjat ja sijoitusrahastot. Jolla, joka laittaa merkittävän osan pitkäaikaisista sijoitusrahoistaan ​​fyysiseen kultaan, ei kuitenkaan olisi niin paljon pelättävää finanssikriisistä tai globaalien markkinoiden sulamisesta. Itse asiassa kullan hinta nousee usein tällaisina aikoina, koska useammat ihmiset kääntyvät sellaisten fyysisten investointien puoleen, koska he menettävät uskonsa rahoitusmarkkinoihin.

Kullan spot-hinta vuodesta 2000 heinäkuuhun 2020.

Pro: Kullan kysyntä kasvaa

Kun maailman väestö kasvaa edelleen ja monet kolmannen ja toisen maailman taloudet alkavat osoittaa taloudellista lihastaan, kullan kysyntä kasvaa edelleen nopeasti. Tilastot osoittavat, että suurin osa kullan kysynnästä maailmassa tulee kahdesta paikasta: Intiasta ja Kiinasta. Molemmissa näissä maissa, etenkin Intiassa, väestö ja taloudet kasvavat hyvin. Kun tällaisten maiden kansallinen vauraus kasvaa, kullan kysyntä kansalaisten ja sijoittajien keskuudessa kasvaa, mikä tarkoittaa, että kullan hinta nousee ajan myötä, vaikka kokisimme jonkin verran laskua vuosittain.

Pro Gold -omistusvideo

Con: Likviditeetti

Kulta on hieno pitkäaikainen sijoitus, mutta se ei ole paras tapa tallentaa varoja lyhyellä aikavälillä. Kun ostat fyysistä kultaa, ostat sen jälleenmyyjältä, mikä tarkoittaa, että maksat hieman yli kullan markkinahinnan tuolloin. Ja prosessi on sama, jos haluat myydä kultaa, ja jälleenmyyjät maksavat yleensä hieman alle markkinahinnan ostaessaan kultaa, koska he pitävät sitä palkkiona.

Joten jos sinulla on kiire myydä kultaa, joudut ehkä joutumaan sietämään saada vähemmän rahaa investointisi kuin käyvän markkinakoron. Siksi sinun ei pitäisi ehdottomasti laittaa kaikkia säästöjäsi kullaan, koska et voi koskaan tietää, milloin hätätilanne voi vaatia sinua selvittämään osan varoistasi. Mutta jos laitat noin 10 tai 20 prosenttia pitkäaikaisista säästöistäsi fyysiseen kultaan, likviditeetin puute ei saisi aiheuttaa sinulle mitään ongelmia.

Niin kauan kuin olet valmis pysymään kärsivällisenä kulta-sijoituksellesi, siihen mennessä, kun myyt kultaa, aiot ansaita erittäin terveellisen voiton suhteessa hintaan, jonka maksoit sen ostamisesta. Vaikka valitsemasi jälleenmyyjä antaa sinulle vähemmän kuin markkinahinta myyntihetkellä, markkinakorko on todennäköisesti niin paljon korkeampi kuin se oli, kun ostit kullan, mikä tarkoittaa voittoa, joka on taattu.

Vaikka haluaisit sijoittaa kullaan lyhyellä aikavälillä, likviditeettiongelmalla voidaan kiertää. Yksi vaihtoehto on sijoittaa pörssiyhtiöihin, jotka omistavat kultaa. Nämä varat eivät aio tarjota sinulle fyysistä kultaa sijoituksena, mutta ne antavat sinulle sertifikaatit, jotka vahvistavat rahasi kautta omistamasi kullan määrän tai osuuden. ETF-rahastoihin sijoittamisen etu on, että voit helposti ostaa tai myydä niiden osakkeita tiskiltä, ​​mikä tarkoittaa, että sijoituksesi on erittäin likvidejä. Yksi kultakaupan ETF, jolla käydään kauppaa, on SPDR Gold Trust, jolla on GLD: n osakemerkki.

Toinen etu sijoittamalla rahasi pörssiyhtiöön on se, että rahastonhoitaja aikoo käyttää erilaisia ​​osto- ja myyntitekniikoita rahaston tuoton maksimoimiseksi. Joten voit ansaita jopa enemmän rahaa vuodessa rahaston kautta kuin ansaitsisit fyysisillä kultasijoituksilla. ETF-rahastoja ei kuitenkaan vapauteta minkään hallinnoidun rahaston yleisistä sijoitusriskeistä, koska korkeamman tuoton myötä myös tappioiden mahdollisuus.

Yahoo Finance -sivu GLD: llä.

Con: Ei välittäjäapua

Kuten aiemmin mainitsimme, se, että välittäjät neuvovat usein kultasijoituksia vastaan, johtuu siitä, että niiden ei sallita käydä kauppaa fyysisellä kullalla. Jos saat kaikki sijoitusrahasi välittäjän hallinnoimana tai välityksen välityksellä, on vähän hankalaa löytää erillinen kullanmyyjä. Välittäjälläsi ei ehkä ole tarvittavaa tietoa tai asiantuntemusta kullasta, jotta neuvoisivat sinua ostamaan kuinka paljon tai mistä ostaa sitä.

Mutta jos olet valmis tekemään työtä etsimään hyvämaineisia kullanmyyjiä, kullan ostoprosessi on melko yksinkertainen. Valtaosa kullanmyyjistä on siinä pitkällä matkalla, mikä tarkoittaa, että joudut ehkä tekemisissä vain yhden tai kahden kullanmyyjän kanssa elinaikanasi.

Con: Poliittinen ilmasto

Kuten kaikki muutkin investoinnit, maailman poliittinen tilanne vaikuttaa kultaan kulloinkin. Maailmassa on erityisiä alueita, joilla kullankaivaminen on erityisen tuottoisaa, ja mahdolliset poliittiset riidat näillä alueilla voivat vaikuttaa väliaikaisesti kullan hintaan. Lisäksi huoli siitä, voiko keskuspankki vai kansallinen hallitus myydä suuren osan kullan tarjonnastaan, voi aiheuttaa pelkoja siitä, että kullan hinta on kaatumassa.

Hintavaihteluiden pelko on kuitenkin jokaisessa mahdollisessa sijoituksessa. Jopa pankkitililläsi tai laatikossasi istuvat rahat voivat välittömästi menettää tonnin arvonsa inflaatioasteesta riippuen. Sijoittajat, jotka ovat tutkineet kulta-investointien historiaa, tietävät, että kaikki kullan hintavaihtelut, etenkin sen hinnan lasku, ovat vain väliaikaisia. Jos sijoitat kultaan pitkällä aikavälillä, yhden tai kahden vuoden laskusuunta ei vaikuta sinuun millään tavalla. Hinta lopulta vakiintuu, ja kuten historia on osoittanut, nousee väistämättä vuosikymmenestä toiseen.

Con: vähäinen voitto markkinoiden vakauden keskellä

Yksi kultasijoitusten eduista on, miten ne suojautuvat markkinoiden romahduksilta. Mutta samalla tavoin kullan hinnat eivät yleensä tuota merkittäviä voittoja markkinoiden vakauden tai kehityksen aikana. Kun sijoittajat luottavat suuresti rahoitusmarkkinoihin, he eivät todennäköisesti sijoita rahojaan kullaan, mikä tarkoittaa, että kullan tarjonta kasvaa maailmassa, mikä voi joko laskea hintoja tai pitää ne vakaana. Vaikka olet hyvin epätodennäköinen, että menetät rahaa kultasijoituksesta kymmenen tai kahdenkymmenen vuoden aikana, jos mainittu jakso osuu yhteen ajan kanssa, jossa markkinat menestyvät hyvin, sijoituksesi ei välttämättä tuota niin suurta tuottoa kuin odotit.

Huijaus - Älä osta kultavideota

Viite

Moy, Edmund C.American Gold and Platinum Eagles: Guide to US Bullion Coin Programs . Whitman Publishing, LLC. 2014.