Suunnaton osakekauppa paremman voittotodennäköisyyden saavuttamiseksi

40 vuoden kaupankäynnin jälkeen olen oppinut, että monet turhat temput, joita ammattilaiset opettavat meille, eivät todellakaan toimi.

Ammattilaisen valinnat eivät ole parempia kuin meidän muiden. Ei ole väliä mitä tapahtuu, mitä kaaviot osoittavat, mitä maailmassa tapahtuu tai mikä osakkeella vaihdettiin eilen, sillä on aina vain 50% mahdollisuus nousta ylös tai alas paikasta, missä se on.

Mutta menestystodennäköisyyttäsi voidaan parantaa käyttämällä tässä artikkelissa selitettyä menetelmää.

Löysin paremman tavan kuin yrittää ennustaa markkinoita on tehdä kaikista kaupoistani "neutraaleja" soveltamalla matemaattista menetelmää, joka asettaa kertoimet sinun eduksi. Suunnatulla kaupankäynnillä on vain 50% mahdollisuus menestyä.

Joten mikä on neutraalia kauppaa? Miten teet sen? Selitän sen.

Myy "Premium" menestyksen parantamiseksi

Osakkeiden ostamisen tai myymisen sijaan menetelmä, joka asettaa kertoimet sinun eduksi, on myydä "premium". Se on arvo, jonka ihmiset pitävät pelosta ja ahneudesta.

Kun muut ihmiset ajattelevat tapahtuvan jotain, joka vaikuttaa osakkeen tai hyödykkeen hintaan, he asettavat siihen korkeamman palkkion. He ovat valmiita maksamaan tämän palkkion toivoen olevansa oikeassa.

Muista, että kaikilla osakkeen hinnan liikkeillä on aina 50/50 mahdollisuus nousta ylös tai alas. Varaston ostajat eivät voi olla oikeassa yli 50% ajasta.

Täältä tulet sisään. Myydään pelkoon tai ahneuteen. Ostaja on valmis maksamaan palkkion antautuakseen pelkoonsa tai ahneuteensa. Hieno. Myy se heille. Selitän kuinka hetkessä. On tärkeää, että olen asettanut vaiheen, jotta ymmärrät, kun pääsen menetelmään.

Aloitetaan pikaisesta selityksestä vaihtoehdoista, koska sitä käytetään myymään "premium". Sitten kuvaan myyntioptioiden lyhyen, mikä on myös avain premium-luokan myyntiin.

Nopea selitys vaihtoehdoista

Vaihtoehtoja on kahdenlaisia: PUT ja CALL. Ihmiset, jotka ostavat PUT-vaihtoehdon osakkeelta, toivovat sen laskevan. Tämä vaihtoehto antaa ostajalle oikeuden myydä osake sovittuun hintaan (nimeltään lakohinta). Muista, että et ole ostaja.

Ihmiset, jotka ostavat CALL-vaihtoehtoja, toivovat, että kohde-etuudet nousevat. Tämä vaihtoehto antaa ostajalle oikeuden ostaa osakkeet sovittuun toteutushintaan. Jälleen kerran, et ole ostaja.

Koska olet myyjä, sait kyseisen maksun (tai palkkion) optioista. Jos mietit, ostat ja myyt optioita samalla tavalla kuin ostat ja myyt osakkeita.

Kun myydään optio, teet sopimuksen, joka velvoittaa sinut antamaan ostajan laittaa osakkeet sinulle tai soittamaan varastoon sinulta, jos osakekurssi ylitti sovitun lakohinnan. Siksi heitä kutsutaan PUT- ja CALL-puheluiksi.

Optiot ovat sopimuksia osakkeiden ostamisesta tai myymisestä tietyllä toteutushinnalla ja rajoitetuksi ajaksi. Tuon ajan jälkeen ne vanhenevat.

Tässä vaiheessa saatat sanoa, että tämä on tulossa liian monimutkaiseksi. Se kuulostaa aina monimutkaiselta alussa - kunnes opit tuntemaan terminologian ja ymmärrät sen. Teit sen niin pitkälle, taputtele itseäsi selälle ja roikku siellä. Se tulee olemaan mielenkiintoinen.

Myy optiot, jotka ovat lyhyitä saada eroosion yhteydessä

Okei, tässä voit sanoa: "Unohda se! Tämä kaveri johtaa minut epäonnistuneelle polulle. Vaihtoehdot ovat vaarallisia! "

Olet oikeassa. Useimmat ihmiset menettävät ostaessaan optioita, koska optioiden palkkio pyrkii heikentymään lähestyessään vanhenemista. En kuitenkaan puhu ostovaihtoehdoista. Puhun "premium-luokan" myynnistä. Teet sen myymällä optioita, ei ostamalla optioita. Kun myyt ensin, myyt lyhyitä.

Koska optiot menettävät arvonsa, myymäsi palkkio heikkenee ja pidät eron. Sieltä tuotto tulee. Voit ostaa takaisin lyhyen optiopositiosi halvemmalla tai antaa sen vanhentua ja pitää koko saadun palkkion. Jos kohde-etuutena oleva osake ei koskaan ylitä optioiden ostohintaa, optio muuttuu arvottomaksi. Muista, että mitä haluat.

Tässä on analogia:

Kuvittele, että myyt vakuutuksia. Myyt jonkun auto-onnettomuusvakuutuksen kuuden kuukauden ajaksi. He maksavat sinulle siitä palkkion, ja kun kuusi kuukautta kuluu, kyseisen vakuutussopimuksen arvo laskee.

Kun kuusi kuukautta on kulunut, eikä kuljettaja ole koskaan sattunut onnettomuuteen, palkkio on heikentynyt nollaan. Vakuutus on arvoton. Kuljettaja ei voi palata luoksesi ja sanoa: "Minulla ei ole koskaan ollut onnettomuutta, joten haluan palkkioni takaisin."

Jos myydään osakepalkkioita, teet sen myymällä optioita.

Neutraali kauppa myymällä Premium molemmilta puolilta

Okei, joten nyt tiedät ennakkoedellytyksen ymmärtää, miten pysyt neutraalina kaupankäyntistrategiasi suhteen. Tässä syntyy suuntaamaton asema.

Voit myydä premium-arvoa molemmin puolin samanaikaisesti - osakekurssin yläpuolella ja sen alapuolella. Teet sen myymällä PUT- ja CALL-vaihtoehtoja samanaikaisesti. Sitä kutsutaan lyhyeksi myynniksi.

Aina myydessäsi osaketta, optiota tai hyödykettä, jota et omista, sitä pidetään lyhyeksi. Lyhyellä myynnillä sinun on ostettava se takaisin tulevaisuudessa.

Optioiden tapauksessa sinun ei tarvitse aina ostaa niitä takaisin - jos ne vanhenevat arvottomina.

Ei ole väliä jos osakekanta nousee ylös tai alas, palkkio toisella tai toisella puolella heikentyy nollaan. Jos kanta pysyy kahden ääripään välillä, joille olet myynyt vaihtoehtoja, molemmat puolet eroavat nollasta.

Vaikka osakekurssi liikkuu toisen tai toisen sivun ohi, eroosiot voivat toimia sinun eduksesi, kunhan se ei ole äärimmäinen liike. Älä anna sen pelotella sinua. On tapa hallita sitä, kuten selitän:

Jos myyt premiumin riittävän kauas osakekurssin ylä- ja alapuolella, pienennät mahdollisuutta menettää testatulla puolella (puoli, joka menee sinua vastaan), mikä tarkoittaa, että voit todella ansaita rahaa molemmilta puolilta.

Sitä tarkoitan tekemällä neutraalia kauppaa. Sillä ei ole merkitystä, meneekö varastot nousemaan vai laskemaan.

Seuraava kuva näyttää kellonmuotoisen käyrän, joka edustaa tämän tyyppistä kauppaa osakekaupassa 12,50 dollaria. Jos myyt premium-luokan PUT-optiolla 11,75 dollaria ja CALL-optiolla 13,25 dollaria 40 päivän eräpäivällä, todennäköisyys voiton saamiseen (POP) on 68%. Teknisesti tätä pidetään yhtenä standardipoikkeamana aloitushinnan ylä- ja alapuolella, mutta se on vain matemaattinen termi.

Premiumin myynti kuristuksella

Esimerkissä käyttämääni optiokaupan menetelmää kutsutaan "kuristukseksi". Siihen sisältyy CALL: n myynti osakekurssin yläpuolella ja PUT: n myynti aloitushinnan alapuolella.

Lyhyesti optioiden myynnissä on, että vaikka olet hieman väärässä, palkkio voi silti heikentyä, koska optio pyrkii menettämään arvonsa lähestyessään vanhenemista.

Ammattilaisvaihtoehtokauppiaat arvostavat sitä. Et voi koskaan olla hieman väärässä osakkeissa ja silti ansaita rahaa.

En sano, ettet voi menettää tällä menetelmällä, mutta mitä laajemmin teet lakkosi, sitä vähemmän on mahdollisuutta osakkeen liikkumiseen niin pitkälle kuin annat sen. Myyn yleensä vaihtoehtoja, joiden voimassaoloaika on 40-50 päivää.

Kellokäyrä, joka näyttää neutraalin kaupan menestysalueet

Näytön sieppaus Tastyworks-kaupankäyntialustalta

Ota pieniä voittoja useammin

Voit lisätä voittomahdollisuuksiasi ottamalla pienemmän voiton. Jos laajennat kyseisen alueen laajemmaksi kahteen keskihajontaan (joka on 11 ja 14 dollaria tässä esimerkissä), voit nähdä kellokäyrästä, että molempien puolien voitto on pienempi, mutta silti positiivinen. Tuloksen todennäköisyys (POP) on kuitenkin nyt 95%.

Nämä sisäiset pystysuorat katkoviivat edustavat yhtä keskihajontaa ja osoittavat, missä POP on 68%. Ulommat katkoviivat osoittavat kahden standardipoikkeaman alueen. Se antaa sinulle 95% onnistumisprosentin.

Mitä korkeampi valitset POP: lle, sitä vähemmän voittoa ansaitset. Tämä johtuu siitä, että voiton määrä on kääntäen verrannollinen onnistumisen todennäköisyyteen.

Kaikki on matemaattista, mutta sinun ei tarvitse laskea näitä asioita itse, jos käytät alustaa, joka tekee työn puolestasi. Käytän Tastyworksia. Se on uusi alusta Think-or-Swim -aloittajilta.

Kun teet kaupan, päätät, kuinka pitkälle haluat mennä. Se on vähemmän riskialtista, kun et ole ahne. Pidä mielessäni. Kesti vuosia oppiakseni, ja se auttaa valtavasti. Kuka välittää, jos ansaitset vähemmän rahaa, kunhan voit toistaa onnistuneet kaupat 95% ajasta? Eikö?

Määritä riski

Voit voiton todennäköisyyden lisäksi päättää riskisi asettamalla kaupan siten, että rajoitat suurinta tappiota siinä tapauksessa, että asiat menevät pahasti pieleen.

Tietysti riski on aina olemassa, mutta vaihtoehtojen oikea käyttö antaa sinun määritellä riski lukitsemalla kuinka paljon menetät pahimmassa tapauksessa.

Voit määritellä riskisi ostamalla edullisia vaihtoehtoja (vakuutuksena) kauemmas. Tämäntyyppistä optiokauppaa kutsutaan "Iron Condoriksi", kun teet sitä molemmin puolin.

Myymän optio-oikeuden ostohinnan ja ostamasi vaihtoehdon (kutsutaan leviämisen) välinen ero lukitsee suurimman tappion. Näin määrität riskisi.

Seuraava taulukko näyttää strategian molemmille kauppatavaroille, joista keskustelin täällä. Niitä on paljon enemmän.



Kaupan tyyppi	Menetelmä	Riski
Kuristaa	Myy PUT ja CALL	Rajoittamaton
Rauta Condor	Myy PUT and CALL ja osta suojaava PUT and CALL	Rajoitettu leviämisellä

Hallitse kauppojasi

Muistatte, että mainitsin, että lyhyet vaihtoehdot voivat mennä nollaan, eikä sinun tarvitse koskaan ostaa niitä takaisin. Ne vanhenevat, ja pidät koko palkkion. En kuitenkaan suosittele odottamaan, että se tapahtuu.

Vaikka ehdotettu ajanjakso kullekin näistä kaupoista on noin kuukausi, asiat voivat mennä pieleen. Paras ja todistettu tapa on ostaa vaihtoehdot puoleen hintaan, jolla myit ne. Tämä tarkoittaa, että suljet kaupan, kun sinulla on 50% voitto.

Tällä on useita etuja:

Vapautat pääomasi käytettäväksi toisen kaupan kanssa.
Lukitset voittosi, kun sinulla on se.
Välttät menettämäsi voiton, jos markkinat kääntyvät sinuun.

Toinen syy kaupan ennenaikaiseen sulkemiseen (50%: n lisäyksellä) on, että riskisi pysyy samana ajon toisella puoliskolla, mutta voit saada vain 50%. Siksi on parempi vapauttaa vaarassa oleva pääomasi ja käyttää sitä toiseen kauppaan.

Yhteenveto

Haluan muistuttaa teitä siitä, että kun ostat osaketta, olet vaarassa 100% pääomastasi koko ajan, kun pidät kyseistä osaketta. Lisäksi osakkeella on milloin tahansa vain 50% mahdollisuus mennä yhteen suuntaan - toivottavasti ylöspäin.

Kun myyt optiopreemion osakkeen ostohinnan ylä- ja alapuolella, kasvatat voittotodennäköisyyttäsi ja voit jopa määritellä kuinka suuren riskin otat.

Pidän kannattavana tutustua ja ymmärtää näitä menetelmiä. Koska teit sen läpi tämän artikkelin, sinulla on tietysti mitä se tarvitsee. Tieto tulee, kun jatkat näiden menetelmien tutkimista. Tämän oppimiseen on paljon resursseja.

Nyt tiedät muutamia temppuja suoran kaupan tekemiseksi paremman voittotodennäköisyyden saavuttamiseksi.