Sijoitusrahastot: varojen kohdentaminen, eläkkeiden suunnittelu, välittäjän valinta ja jatkokäsittely

Aloha!

Kiitos tämän opetusohjelman neljännen (ja viimeisen) erän tarkistamisesta! Aikaisemmin sijoitusrahastojen aloittelijoille sijoitusrahastot määriteltiin ja luokiteltiin yksinkertaisella englannilla, pysymällä kaukana muinaiskreikan johdannaisesta, johon Wall Streetin sisäpiiriläiset näyttävät keskustelevan niin usein. Keskustelimme sitten eri sijoitusrahastojen muunnoksissa. henkilökohtaisten sijoittajien käytettävissä olevat yleiset rahastotyypit. Lopuksi valitsemme parhaat sijoitusrahastot opimme joitain helposti mitattavissa olevia kriteereitä arvioidaksemme, onko sijoitusrahasto kovan ansaitun sijoituspääoman arvoinen. Viittasin myös luetteloon maan parhaista sijoitusrahastoista, jota käytetään vertailuarvona kaikille muille auringon alla oleville rahastoille.

Tässä artikkelissa

• Yhdistetty korko selitetty
• Omaisuuden allokaatiokaava. Yksinkertainen sijoitusrahastojen varojen kohdentamiskaava, joka perustuu ikään ja riskinsietokykyyn.
• Sijoittaminen eläkkeelle. Yksilöllisten eläketilien alhainen lasku ja näihin verovapaisiin kuoreihin sijoittamisen edut.
• Sijoitusrahaston ja / tai välittäjän valitseminen. Luettelo joistakin arvostetuimmista sijoitusrahastoyrityksistä sekä loistavista sijoitusrahastoista, jotka kannattaa tarkistaa.
• Resurssit. Linkit sijoituskoulutusresursseihin ja suosittuihin talousuutiskirjeisiin.

Korkoa korolle

Valmis, asetettu… ei vielä!

Ennen kuin panostamme omaisuuden allokointiin, tarkistetaan hetki koron korkoa:

Yhdistetty korko syntyy, kun ansaittu korko yhdistetään pääsijoitukseen siten, että uusi kokonaismäärä korvaa alkuperäisen pääoman ja alkaa sitten ansaita korkoa. Esimerkiksi, jos 10 000 dollarin pääoma sijoitetaan arvopaperiin, joka tuottaa kymmenen prosenttia korkoa vuodessa, uudesta pääomasta tulee: 10 000 dollaria + 1 000 dollaria = 11 000 dollaria. (Nyt 11 000 dollaria - eli "uusi" pääoma - ansaitsee kymmenen prosenttia korkoa toisen vuoden aikana, ja kyseisen vuoden lopussa ansaitut korot yhdistetään 11 ​​000 dollariin uuden uuden pääoman luomiseksi, joka tulee ansaita kymmenen prosentin korko kolmannen vuoden aikana jne. jne.)

Yhdistetyn koron laskemiseksi taulukossa 1 käytetty kaava on:

A = P ^nt, jossa: A = vastaus; P = päämies; r = korko; n = kertaluonteiset vuodet; ja t = vuosien lukumäärä.

… Phew!

Omaisuuden kohdentaminen

Sijoitusrahaston varojen allokaatiokaava (iän ja riskinsietokyvyn mukaan)

Aika leikata kakku - sijoitussalkkusi!

(Valokuvat ovat tämän sivun alaosassa.)

Okei, joten nyt tiedät millaisiin rahastoihin haluat sijoittaa, mutta sinun on päätettävä, kuinka paljon sijoittaa kullekin tyypille! Tämä päätös perustuu tekijöihin, mukaan lukien taloudelliset tavoitteet ja aikataulu, jonka olet ajatellut niiden saavuttamiseksi, sekä yleinen suvaitsevaisuutesi riskeihin. Suuremman riskin myötä on mahdollista saada enemmän palkkioita - kuten sanonta kuuluu - mutta kuten jokaisessa sijoitusrahastoesitteessä vaaditaan, sinulle kerrotaan: Aikaisemmat tuotot eivät takaa tulevia tuloksia. Esimerkiksi, vaikka osakemarkkinoiden keskimääräinen tuottoprosentti on historiallisesti ollut noin kymmenen prosenttia vuodessa, ¹ei ole mitään takeita siitä, että se jatkaa niin… Loppujen lopuksi meteori saattaa törmätä maan ilmakehään ja kaatua New Yorkin pörssiin ennen kuin Bruce Willis ja Ben Affleck voivat muotoilla asianmukaisen vastauksen! (Jos näin kuitenkin tapahtuu, sijoitusrahastosalkusi on todennäköisesti vähiten ongelmia.)

Kuten sijoitusrahastojen eri lajikkeissa on käsitelty , yksi tapa suojautua villiltä markkinoiden vaihteluilta on hajauttaa osakesalkkusi riittävästi. Lisäksi toinen sijoittajien käyttämä hajauttamismenetelmä on sijoitusdollarien hajauttaminen käänteisesti liittyville markkinasektoreille. Tällä tavoin, jos yhden sektorin arvon tulisi olla nosedive, tappiot kompensoidaan nousevalla toisella. Osake- ja joukkolainamarkkinoilla on taipumus liikkua tällä tavalla, ja sen seurauksena monet sijoittajat tasoittivat osakkeitaan joukkovelkakirjaomistuksilla ja päinvastoin yrittäessään suojata panoksitaan.

Osakkeiden katsotaan olevan riskialttiimpia kuin useimmat joukkovelkakirjat - ja samoin näitä markkinasektoreita vastaavien sijoitusrahastojen kohdalla - mutta osakekannan tuottopotentiaali on paljon suurempi kuin mitä joukkolainoista yleensä voidaan odottaa. Siksi henkilön suvaitsevaisuus riskeihin, taloudellisiin tavoitteisiin ja odotettuun sijoitusaikakehykseen tulisi kaikki ottaa huomioon ennen kuin tehdään päätöksiä sijoituspiirin viipaloimisesta. Esimerkiksi mitä kauemmin henkilö aikoo pitää osakkeita, sitä pidempään näiden osakkeiden on laskettava markkinoita ja hyödynnettävä markkinoiden nousua ja ansaittava siten kunnollinen tuotto. Joten jos henkilö aikoo pysyä markkinoilla esimerkiksi kymmenen vuotta tai kauemmin, hän haluaa sijoittaa enemmän osakkeisiin kuin joukkovelkakirjoihin. Sitä vastoin, jos joku tarvitsee sijoitusdollareita alle viidessä vuodessa,silloin on järkevää sijoittaa enemmän joukkovelkakirjoihin suojautuakseen markkinoiden epäsuotuisilta heilahduksilta.

Taulukko 4

Kaava (eläkesuunnittelu) varojen jakamista varten

Riskitoleranssi	% joukkovelkakirjojen omistuksista	% osakkeista
Konservatiivinen	Yhtä ikäsi kanssa	100 - ikäsi
Jossain välillä	Yhtä ikäsi kanssa - 10	110 - ikäsi
Aggressiivinen	Yhtä ikäsi kanssa - 20	120 - ikäsi

Sijoittaminen eläkkeelle

Edwin Booth, kuten lainattiin vähemmän tunnetun - tosin väitetysti yhtä tärkeän - Shakespearen mestariteoksen: Hamlet… tuotannossa Wall Streetillä!

Koska luottamus (Yhdysvaltain) hallitukseemme on epäonnistunut, epävarmuus sosiaaliturvan tulevaisuudesta ja ennätykselliset elinkustannusten nousut, on järkevää aloittaa hieman eläkkeelle siirtyminen ennemmin kuin myöhemmin. Rahan sijoittaminen, jota olet säästänyt hämärävuosien ajan (riskitasolla, johon olet tyytyväinen, kuten edellä on mainittu), on hieno tapa antaa rahasi kasvaa, jotta voit saavuttaa taloudelliset tavoitteet. Loppujen lopuksi haluat pystyä viettämään niin paljon aikaa kuin haluat naulata takapihasi riippumatossa, sen sijaan, että tervehtisit ihmisiä Wal-Martissa.

Monilla ihmisillä on väärinkäsityksiä siitä, mitä vanhuusajoneuvot, kuten IRA ja 401 (k), tarkalleen ottaen, siis yritän selvittää sen täällä mahdollisimman lyhyesti:

Eläketilit (kuten IRA: t ja 401 (k) s) eivät ole sijoitusarvopapereita! Pikemminkin ne ovat kuoret, jotka suojaavat arvopapereita, joihin valitset sijoittamisen (kuten tässä artikkelissa käsitellyt sijoitusrahastot) verotukselta. Pohjimmiltaan kaikki sijoittamasi rahat - valitsemattomiin arvopapereihin -, jotka luokitellaan kuuluvan eläkesalkusi kuoreen, kasvavat verottomasti, kunnes päätät tehdä rahaa.

Taulukko 5

(Aakkosjärjestyksessä) Joidenkin arvostettujen sijoitusrahastoyritysten listaus

Yhtiö	Verkkosivusto
American Century	www.americancentury.com
Käsityöläisrahastot	www.artisanfunds.com
Cohen ja Steers Realty	www.cohenandsteers.com
Dodge & Cox	www.dodgeandcox.com
Uskollisuusrahastot	www.fidelity.com
Satamarahastot	www.harborfunds.com
Masters 'Select Funds	www.mastersselect.com
Neuberger- ja Berman-rahastot	www.nbfunds.com
TIAA-CREF	www.tiaa-cref.com
T. Rowe Price -rahastot	www.troweprice.com
Tweedy Browne -rahastot	www.tweedybrowne.com
USAA-rahastot	www.usaa.com
Vanguard-ryhmä	www.vanguard.com

Hiero on kuitenkin se, että jos yrität nostaa tällä tavoin määritetyistä investoinneista ansaitut rahat ennen kuin olet saavuttanut tietyn (eläke) ikäsi, sinulle lyödään kova maksu tavallisten verojen lisäksi, joita olet silloin odotetaan maksavan. Näihin sääntöihin on muutama poikkeus. Myös erilaiset eläkejärjestelyt käsittelevät verotusta eri tavoin. Esimerkiksi: Roth IRA on kuori investoinneille, joissa verot maksetaan etukäteen ja lykätään sitten peruuttamisen yhteydessä. Tämä on järkevää ihmisille, jotka aikovat olla korkeammassa veroluokassa eläkkeelle siirtymisen aikaan.

Jos työnantajasi tarjoaa 401 (k) -suunnitelman, jossa tietty prosenttiosuus maksuistasi on sama, ota sitten ne mukaan! Sinulla voi olla myös muita erillisiä eläkejärjestelyjä, jotta voit täydentää salkkuasi. Vielä parempi, jos vaihdat työpaikkaa, voit siirtää nykyisen 401 (k): n 401 (k): ksi, jonka uusi työnantajasi tarjoaa!

Suoraan sanottuna, jos nautit pidättämästä enemmän rahaa - etkä pidä verojen maksamisesta - silloin ei todellakaan ole paljon argumentteja siitä, ettet hyödynnä verotuksessa suojattuja eläketilejä! Monien työnantajien tarjoamien 401 (k) -suunnitelmien lisäksi voit pyytää mitä tahansa sijoitusrahastojen tarjoajaa ja / tai välittäjää, jonka kanssa päätät mennä nimeämään (ainakin yhden) tilisi heidän kanssaan IRA-tiliksi. (Sijoitusrahastojen tarjoajia ja välitystoimia käsitellään seuraavassa osassa.)

Sijoitusrahaston tai välitysyrityksen valitseminen

investointisi pitkällä aikavälillä, jotta kaupankäyntikulut pysyvät alhaisina ja voitot maksimoidaan. Älä osta osakkeita osakerahastoista, joita aiot pitää vähintään viiden vuoden ajan. Sinun tulisi mieluiten säilyttää asemasi kymmenen vuotta tai kauemmin.

Ole kurinalainen ja älä paniikkia markkinoiden lamaantumisen aikana. Harkitse mahdollisuuksien mukaan uusien osakkeiden ostamista, kun yksi tai useampi sijoitusrahastosi osakekurssi laskee alasmarkkinoilla!

Tämä artikkeli on kirjoitettu ottaen huomioon yleisö, jolla ei ole juurikaan kiinnostusta oppia enempää kuin on ehdottoman välttämätöntä sijoitusrahastoista sijoittamisen aloittamiseksi. Jos näin on edelleen sinun kohdallasi, suosittelen, että luodaan välitys kokonaan ja ostetaan sijoitusrahastot suoraan emoyhtiöltä. Luetelen arvostetuimpien yritysten yhteystiedot yllä olevassa taulukossa 5.

Taulukko 6

(Aakkosjärjestyksessä) Luettelo suosituista verkkovälittäjistä

Charles Schwab	www.schwab.com
E * Kauppa	www.etrade.com
Uskollisuus	www.fidelity.com
Interaktiiviset välittäjät	www.interactivebrokers.com
Muriel Siebert	www.siebertnet.com
Scottrade	www.scottrade.com
TD Ameritrade	www.tdameritrade.com
TradeKing	www.treking.com
T. Rowe Price	troweprice.com
Vanguard	www.vanguard.com

Luettelo maan parhaista sijoitusrahastoista (luokittain)

Tässä osassa luetellaan maan arvostetuimmat sijoitusrahastot luokittain, jotta sinulla on vertailupohja kaikista kiinnostavista rahastoista. Kunkin luokan sisällä rahaston tarjoajat erotetaan puolipisteillä, ja samojen tarjoajien tarjoamat eri varat erotetaan pilkuilla.

Yhdysvaltain osakerahastot: American Century Income, Growth; Dodge & Cox Stock; Fidelity Disciplined -pääoma, oman pääoman tuotot ja Fidelity -hintaiset osakkeet; Master's Select -pääoma, pienemmät yritykset ja arvo; Neuberger ja Berman Focus; T. Rowe Hintaspektrin kasvu (omistaa joitain ulkomaisia ​​omistuksia); Vanguardin osakemarkkinaindeksi, Primecap, S&P 500 -indeksi, verohallinnoitu pääoman arvostus ja verohallinnoitu pieni pääomasijoitus

Kansainväliset osakerahastot: Artisan International; Fidelity Diversified International; Harbour International; Masters ' Select International Equity; Oakmark International and Global (omistaa osaa Yhdysvalloista); TIAA-CREF International Equity; Tweedy Browne Global Value (omistaa Yhdysvalloissa); Vanguard International Growth, Tax-Managed International, Total International Stock Index

Joukkovelkakirjarahastot:

1) Lyhytaikaiset: Vanguardin lyhytaikaiset sijoitusluokan salkut, lyhytaikaiset verovapautetut ja rajoitetun ajan verovapaiset;

2) Väliaikaiset: Dodge- ja Cox- tuotot, Harbor Bond, USA: n GNMA, Vanguard GNMA, High-Yield Corporate ja Total Bond Market Index; 3) Pitkäaikainen: Vanguard Long-Term Investment Grade Bond Fund

Hybridirahastot: Dodge ja Cox tasapainossa; Fidelity Asset Manager, Freedom Funds ja Fidelity Puritan; TIAA-CREF- hallinnoitu allokointi; T. Rowe Hinta tasapainossa; Vanguard LifeStrategy -rahastot, Wellesley Income ja Wellington.

Rahamarkkinarahastot: Vanguard's Prime Money Market; Fidelity Cash Reserves ja Spartan Money Market (korkeammat tuotot 20000 dollarin jälkeen); T. Rowe Price Summit -kassavarat (korkeammat tuotot 25 000 dollarin jälkeen)

Muista hajauttaa sijoitusrahastosalkkusi sijoittamalla useille sektoreille suojautuaksesi markkinoiden vaihteluilta. Kuten äiti aina sanoo: "Älä laita kaikkia munasi yhteen koriin!"

Esimerkiksi osake- ja joukkolainamarkkinoilla on taipumus liikkua vastakkaisiin suuntiin. Suojaa vetosi tasoittamalla osuutesi näiden kahden antagonistisen sektorin välillä.

Resurssit

Sijoittajakoulutuksen verkkosivustot ja talousuutiskirjeet

Hyvät ystävät, olemme lähellä. Palatakseni tämän sarjan osaan 1 , väitin, että tämä opas olisi yhden luukun koko sijoitusrahastojen kaatumiskurssi. Toivon, että olen täyttänyt tuon lupauksen sinulle! Jos kuitenkin haluat viedä sijoituskoulutuksesi seuraavalle tasolle, tutustu alla oleviin linkkeihin.

• Barronin. Vuonna 1921 perustettu Barron's on viikoittainen amerikkalainen talouslehti. Jokainen painos tarjoaa analyysin edellisen viikon markkinatoiminnasta sekä ennakoivia raportteja ja kommentteja tulevasta viikosta.
• Forbesin erityistilanne. Olet epäilemättä kuullut Forbesin "rikkaimmista amerikkalaisista" -luettelosta, mutta tiesitkö, että yhtiön erityistilastokartoitus on ollut voimassa vuodesta 1954? Tämä julkaisu on yksi markkinoiden vanhimmista jatkuvasti julkaistavista sijoitusuutiskirjeistä. Tilaajat saavat kuukausittain 10-sivuisen tutkimusraportin, jossa suositellaan vain yhtä aliarvostettua osaketta, jonka Forbes uskoo nousevan yhden tai kahden vuoden kuluessa perusteellisen perustutkimuksen perusteella.
• "Amerikkalainen näyttelijä Edwin Booth William Shakespearen Hamletina." Lähde: Alkuperäinen valokuva: J. Gurney & amp; Son, NY, Public Domain (eli valokuva on otettu Yhdysvalloissa ennen vuotta 1923: lue lisää. ) Wikimedia Commonsin kautta. Noin 1870. ENB: n johdannainen kuva Alkuperäinen kuva on saatavana osoitteesta:
• "Kyltti, joka osoittaa 1-22 Wall St.- ja Broadway-risteystä, taustalla loistavan sininen taivas." Lähde: Benoît Prieur, CC-BY-SA-3.0, Wikimedia Commonsin kautta. 2011 5. maaliskuuta. Saatavilla osoitteesta:

© 2013 Earl Noah Bernsby