Suojauskauppa katetuilla osto-optioilla

Suojauskauppa

Suojauskauppa on tapa kompensoida riski, että osakkeen hinta liikkuu epäedulliseen suuntaan. Yleinen kaupankäyntimenetelmä optioilla on ostaa useita osakkeita ja tehdä lyhyt puhelu käyttäen taustalla olevaa osaketta vakuudeksi.

Etsitkö osakkeita

Kun etsin osakemyyntitapahtumia, etsin osaketta, jonka uskon olevan joko tasainen tai hidas. Myyn niitä katettuina, joten omistan jo taustalla olevan osakkeen, johon myyn puhelut. Tämä auttaa suojaamaan minua ostamasta osakkeita. Jos aukko on ylöspäin, en halua minun ostavan varastoja sopimuksen täyttämiseksi.

GE on tällä hetkellä loistava osakekanta tähän, koska se todennäköisesti jatkuu alaspäin jonkin aikaa, ja voin jatkaa myyntioptioiden myyntiä ja ansaita korkotuloja odottaessani sen nousevan entiseen loistoonsa.

Yleisenä strategiana on ostaa osakkeita, jotka ovat tasaisia tai hitaasti nousevia, ja myydä puheluita, jotka ovat mielestäni vain rahan loppumassa. Haluan, että nämä osakkeet ovat jonkin verran lähellä lakkoa.

Yksi tärkeä osa tätä, jota en ole nähnyt kenenkään mainitsevan aiemmin, on se, että haluat varata ainakin pari sataa. Useimmille osakkeille etsin vähintään 500 osaketta. Tämä kompensoi korotetut kustannukset, jos optio vanhenee rahassa ja sinut määritetään. TD Ameritradella on 19,99 dollaria toimeksiannoista ja sopimusten käytöstä. Etsin myös vaihtoehtoja, jotka vanhenevat viikoittain; tämä tarkoittaa, että niillä käydään paljon enemmän kauppaa ja niiden volyymi on suuri.

GE: Esimerkki

Tämän kirjoituksen aikaan (16.11.2018) GE oli laskenut 8,02 dollariin ja kävi kauppaa korkealla 7 dollarin alueella vähän päivän aikana. Henkilökohtaisesti ajattelin, että oli hyvä aika hypätä sisään, vaikka jotkut analyytikot ennustivat alhaisinta 5,00 dollaria. Päätin, että pääsypisteeni olisi 8,155 dollaria 200 osakkeesta. Toimitusjohtaja Larry Culp ryhtyy toimiin ja yhdistyy ja tekee liikkeitä parantaakseen GE: tä ajan myötä. Muutaman vuoden kuluttua, jos parannukset jatkuvat, voisin nähdä GE: n nousevan jälleen 20 dollariin. Alla on useita kaavioita, joissa käytetään Ichimoku's Cloudia.

Jos katsot pilviä, huomaat, että ne ovat suurimmaksi osaksi melko ohuita, tämä ei ole ainoa etsittävä asia, vaan indikaattori.

Alas 19 dollaria GE-osakkeella

Kuten voit nähdä kaaviosta, osakkeen kanssa olen laskenut 19,00 dollaria GE: n osakkeista. Kuinka autan tätä kompensoimaan, myin kaksi lyhyttä puhelua GE: lle, jonka lakohinta oli 8,50 dollaria ja tarjous 10 ¢. Nämä vaihtoehdot päättyivät rahan ulkopuolella ja ansaitsin 20,00 dollaria tämän kaupan suojaamisesta. Tällä hetkellä minulla on realisoitumaton 1,00 dollarin voitto GE: n perustana olevan hinnan ja kahdesta myymästäni rahan ulkopuolisesta vaihtoehdosta keräämäni palkkion välillä.

Jatkan tämän tekemistä, koska kalusto voi hyvinkin laskea 5,00 dollariin siihen mennessä, kun kaikki on sanottu ja tehty. Ja haluan suojata kaikki mahdolliset voittopotentiaalini, mutta mielestäni GE on loistava osto pitkällä aikavälillä.

Tarkastellaan vaihtoehtoketjua

Yksi varoitus jokaiselle kauppiaalle on olla kauppaa liikaa. Ainoa takuu ylikaupasta on, että maksat enemmän transaktiomaksuja. Palkkiot ja palkkiot ovat kaikkien kauppiaiden haittoja, joten rajoita ja hallitse tätä niin paljon kuin mahdollista auttaaksesi tulosta.

Jos tarkastelet yllä olevaa vaihtoehtoketjua, keskityn 8,50 dollariin seuraavien parin viikon ajan. Joka viikko tarkistan tämän ja päätän, mihin lakohintaan haluan keskittyä. En usko, että GE saavuttaa 8,50 dollaria ainakin muutaman viikon ajan, koska se on käynyt kauppaa 7,80 ja 8,20 dollarin välillä viime aikoina.

Vanhentumispäivälle 23.11.2018 kysely on 9 ¢. 30.11.2018 8,50 dollarin lakko on 23 ¢. Tämä on parempi osto, koska se on yli kaksinkertainen kysytty hinta 23. marraskuuta. Lyhyt puhelu 7.12.2018 on 30 ¢, mikä on yli 300% 23. päivään verrattuna. En myy tällä vanhentumispäivällä, koska parin dollarin ylimääräisestä en halua minun pitävän tätä vastuuta kolmen viikon ajan. Myyn kaksi vaihtoehtoa 30.11.2018 23 ¢: lle lakohinnalla 8,50 dollaria.

Vaihtoehdon hajottaminen

Kahden puheluvaihtoehdon myynnistä maksettava palkkio on 46,00 dollaria. Jos optio vanhenee rahasta, se on kaikki voitto, ja päätän seuraavasta lyhyestä puhelusta. Jos GE osuu 8,50 dollariin tai enemmän, pidän edelleen 46,00 dollaria, ja minun on myytävä 200 osakkeeni hintaan 8,50 dollaria osakkeelta. Ostin osakkeeni 1623 dollarilla ja se oli palkkiotonta.

Jos GE on rahassa erääntymisajankohtana, tapahtuu näin:

Teen 46 dollaria palkkiosta
Myyn 200 osaketta hintaan 8,50 dollaria = 1700 dollaria
Maksan 19,99 dollaria, koska minut määrättiin
Joten viime viikon vaihtoehdoilla ja tällä viikolla ansaitsen 113,01 dollaria

Nyt aion jatkaa vain palkkion keräämistä, mutta haluan varmistaa, että välityspalvelujen perimät erilaiset palkkiot eivät tee minusta negatiivisia kaupoissa.

Mitä seuraavaksi

Tätä tiliä varten jatkan vakuutusmaksujen ja varojen keräämistä, kunnes minulla on riittävästi ostoksia lyhyeksi putoukseksi, jos se on määritetty. Löydän osakkeen, joka täyttää kriteerini, ja teen sitten lyhyen myyntiä. Jos myynti on rahan ulkopuolella, suoritan seuraavan viikon ja pidän palkkion ja jos lyhyt myynti on rahassa, ostin varastoni alennuksella.

Sen jälkeen soitan lyhyillä puheluilla kyseisen osakkeen kanssa samalla tavalla kuin GE: n kanssa. Jos minut on määrätty, ansaitsen rahaa ja jos olen rahan ulkopuolella, kerään palkkion. Tämä on melko turvallinen menetelmä osakkeiden suojaamiseen, ja kuuden kuukauden sisällä minun pitäisi ansaita useita satoja dollareita viikossa tältä tililtä.

Ole varovainen

Sijoittajien tulee olla varovaisia kaikista osakesuosituksista ja harkita osakkeiden valintaa koskevia neuvoja. Erilaiset tekijät, mukaan lukien, mutta ei rajoittuen, henkilökohtaiseen tai yritysomistukseen, voivat vaikuttaa osakekohtaiseen analyysiin tai mielipiteisiin.

Kaikkia sijoittajia kehotetaan tekemään oma riippumaton tutkimus yksittäisistä osakkeista ennen ostopäätöksen tekemistä. Lisäksi sijoittajille suositellaan, että osakkeiden aiempi kehitys ei takaa hinnan tulevaa nousua.

Sisällysluettelo: