E-mini s & p-futuurien kaupankäynnin epävarmuus

Haluan käydä kauppaa S&P 500 E-mini -futuureilla, koska se on monipuolisempi tapa käydä kauppaa osakkeilla. Minun ei tarvitse keskittyä siihen, mitä yhden yrityksen kanssa tapahtuu. Pelkästään yleinen tieto markkinoiden suunnasta kokonaisuutena on hyödyllinen.

Myös futuurikauppaa kohdellaan verotuksellisesti paremmin, koska IRS sallii 60% voitoista verottaa pitkäaikaisena voittona, vaikka pidät sitä vain minuutin! Se vaatii myös vähemmän resursseja futuurisopimuksen ostamiseen kuin vastaavan arvon omistamiseen osakkeista.

Epäilemisen logiikka, josta keskustelen, pätee kaikkiin kaupankäyntistrategioihin. Joten jos haluat yksittäisiä osakkeita tai salkkuja ETF: n kanssa, tämä artikkeli auttaa sinua myös.

Haluan käyttää tämän tyyppisiä kynttilänjalka-kaavioita vain saadaksesi visuaalisen kuvan markkinoiden suunnasta.

Kirjoittaja - Näytön sieppaus

Riskienhallinta on tärkeää

On tärkeä asia ymmärtää: S&P 500 E-mini Futures on erittäin vipuvaikutteinen. Yksi sopimus vastaa 500 S&P-indeksin osaketta (symboli: SPY). Joten sinun on tiedettävä, miten hallita riskiäsi. Et voi antaa tunteiden ohjata sinua. Etkä voi olla ahne, koska se saa sinut sekoittamaan kauppasi.

Kun aloitin S & P-futuurien kaupankäynnin, suojauduin aina jokaisen kaupan stop-loss-tilauksilla. Päätin rajoittaa tappioni 200 dollariin ja annoin voittajani juosta hieman pidemmälle, mutta otin voiton nopeasti ennen kuin se kääntyi uudelleen.

Pienien voittojen ottamista pienistä liikkeistä kutsutaan päänahkaiseksi. Päänahka voidaan tehdä kumpaankin suuntaan, ylös tai alas. Ota vain voitto liikkeestä, kunhan valitsit oikean suunnan. Mutta tässä epävarmuudesta tulee ongelma.

Kuinka aloin käydä kauppaa S & P-futuureilla

Kun aloitin, ajattelin, että tämä olisi kohtuullisen varma asia. Perustelin, että jokaisella kaupalla on 50/50 mahdollisuus mennä minun hyväksi. Näin on osakkeiden ostamisen kanssa. Kertoimet ovat melko tasapainossa.

Joten jos pakotan puolet kaupoista rajoittumaan 200 dollarin menettämiseen samalla kun sallin puolet kaupastani ansaita yli 200 dollaria, ajattelin olevani suurimman osan ajasta positiivisella puolella.

Se ei toiminut. Minut pysäytettiin puolet ajasta.

Ja toinen puoli aikaa, ne kaupat, jotka nousivat korkealle, palasivat aina takaisin siihen pisteeseen, jossa minulla oli juuri 200 dollarin voitto.

Koska en halunnut antaa kaikkea takaisin, minulla oli toinen sääntö, kun hyvä kauppa näyttää alkavan palata, pääse ulos, kun minulla on vielä voittoa.

No, kaikella tällä voit nähdä, että keskimäärin ansaitsin 200 dollaria puolet ajasta ja menetti 200 dollaria puolet ajasta.

Tiukan kurinalaisuuteni ja riskienhallintani vuoksi en koskaan menettänyt rahaa kauppalla futuureilla. Mutta en myöskään ansainnut rahaa.

Jotkut futuurikauppiaat tekevät niin monia asioita väärin aloittaessaan, että he menettävät kaiken rahansa. He joko käyvät kauppaa liian suurina, käyvät kauppaa ahneudessa, antavat tunteiden päästä tielle tai eivät käytä suojapysähdyksiä. On välttämätöntä saada käsitys näistä asioista.

Kaupan analyysi

Minusta kävi yksityiskohtaista lokia kaikista kaupoistani. Jonkin ajan kuluttua minulla oli tarpeeksi tietoa, jotta minulla olisi jotain riittävää analysoida.

Tarkastellessani kaikkia menetettyjä kauppojani huomasin, että olin aina oikeassa. Jokainen kauppa, jossa minut lopetettiin 200 dollarin tappion kanssa, oli myöhemmin kääntynyt päinvastaiseksi ja siitä olisi tullut 200 dollarin voitto - suurin osa saman päivän aikana ja muutama seuraavaan päivään mennessä. Mutta kääntyminen ei kestänyt yli 24 tuntia.

Rauhoitu! Ennen kuin yrität juosta ja kokeilla tätä itse, minun on kerrottava sinulle, miten se menee menettämisasemasta voittajaksi ja siihen liittyvät riskit. Kaupankäynnissä ei ole varmaa asiaa. Jos olisi, kaikki olisivat miljardöörejä.

Prosessiin liittyi ilkeitä heilahduksia. Ilman suojapysähdystä riskien rajoittamiseksi huomasin, että häviävät kaupat menisivät paljon väärään suuntaan ennen käännyttämistä. Ei ollut harvinaista, että istuimme yhden tai kahden tuhannen dollarin paperin tappiolla, ennen kuin kääntyi ympäri ja päädyin 200 dollarin voittoon.

Testatessani tätä teoriaa tein aina lopullisen tilauksen ottaa vain 200 dollaria, koska en halunnut olla ahne. Ahneus on jotain, jonka opin oppimaan välttämään menestyvää kauppaa.

Vuoristorata-kauppa

Joten mitä olen oppinut? Olin aina oikeassa. Minun täytyi vain odottaa ja olla kärsivällinen. Mutta siltä väliltä se on vuoristorata - jonka meidän on kestettävä, jotta tämä toimisi, kuvittelin. Jos sillä ei ole kaupankäyntipääomaa tällaisen riskin perustelemiseksi, se ei ole mahdollista.

Minulla oli edelleen riskirajoitus, jonka asetin kauppoihini, mutta asetin tien alas antamaan jokaiselle kaupalle tarpeeksi heilutustilaa käydä läpi vuoristorata.

Analyysini perusteella näytti varmasti, etten voinut menettää niin kauan kuin olin valmis kokemaan merkittäviä tappioita paniikkia vetämättä ja pistoketta vetämättä, kun kauppa kävi läpi kehänsä.

Onko tämä käytännöllistä? Toimiiko se joka kerta? Voiko olla totta, että olen aina oikeassa niin kauan kuin odotan sitä? On syitä, miksi se näyttää toimivan, mutta on äärimmäisen epävarmaa, että se on johdonmukaista. Lue, miksi.

S & P-vuoristorata yhdessä päivässä. Loppu siitä, mistä se alkoi, mutta rahat ansaitsivat kaupan välillä.

Kirjoittaja - Näytön sieppaus

Syy miksi se näyttää toimivan

Jotta voin selvittää, törmäsinkö järkevään kaupankäyntimenetelmään, minun on ensin selitettävä, miksi näyttää siltä, ​​että olen aina ollut oikeassa.

Kaupankäynnin markkinoilla oli pieni, otin tappioita ja voittoja samana päivänä, yleensä alle tunnissa, markkinoiden pienistä vaihteluista kumpaankin suuntaan.

Niin lyhyessä ajassa markkinat ovat jatkuvasti pieniä. Se ei koskaan liiku johdonmukaisesti yhteen suuntaan. Vaikka havaittavissa oleva suuntaus onkin, se vaihtelee edelleen kyseisen trendin sisällä.

Joten kun käydään kauppaa tiukassa vaihteluvälissä, vaikka olen väärässä suunnassa, on onnistunut hyvin, että nämä suuntaukset tuovat kaupan minulle voittoon, kunhan olin kärsivällinen, käin kauppaa pienenä ja otin vähän voittoja kuin mennä kotiin.

Ymmärrän, että tämä logiikka ei välttämättä kestä kauempana kaupankäynnillä suurempien voittojen suhteen. Jotkut erittäin menestyneet kauppiaat harjoittavat kauppoja, jotka kestävät kuukausia tai vuosia kerrallaan. Se on erilainen pallopeli. Heidän on oltava oikeassa oikeista syistä.

Kaupankäynti pienistä voitoista, jotka on otettu minuutti minuutilta markkinoiden kehityksestä, antaa oikeuden olla oikeassa vääristä syistä. Mutta onko tämä mahdollista?

Kaupankäynnin epävarmuus

Onko tämä hyvä asia? Oppin todella jotain hyödyllistä, jotain, jota voin käyttää koko elämäni ansaitsemaan rahaa?

Anteeksi pettymyksen, mutta en käske sinua tekemään niin. Opiskelin logiikkaa ja tilastoja yliopistopäivinäni ja tajusin, että kaupankäyntikokemuksestani luulemani oppimisen on vain jäävuoren huippu. Tiedän, että palapelissä on suurempi osa, joka on piilotettu näkyvistä.

Mistä tiedän tämän? Pääasiassa siksi, että kuten aiemmin mainitsin, jos jokin asia todella olisi olemassa, kaikki olisivat miljardöörejä.

Joten mitä minulta puuttuu perusteluistani? Yksi sana: epävarmuus!

Logiikkani voi olla oikea. Mutta tilastollisesti se on silti vain 50/50. Jos haluaisin luottaa täysin ajatukseeni ja sallia merkittävät liikkeet väärään suuntaan - ajattelemalla, että markkinat kääntyvät aina ympäriinsä -, tulee päivä, jolloin tämä sääntö rikkoo ja markkinat jatkavat minua vastaan. Se ei vain voi tapahtua, mutta se ei tapahdu.

S & P: n kolmen tunnin jyrkkä lasku.

Kirjoittaja - Näytön sieppaus

Jopa Market Wizards kokee suuria tappioita

Monet kauppiaat menestyvät erittäin hyvin futuureilla. Ja kun luet heidän tarinoistaan, jokainen heistä koki suuren menetyksen kerrallaan.

Menestystemppu on rajoittaa näitä tappioita ja pitää ne pieninä järkevästi käytettävissä olevan kaupankäyntipääoman määrään perustuen.

Olen oppinut tämän ja paljon muuta Jack D. Schwagerin suosittelemasta kirjasta. Hän haastatteli monia tunnettuja menestyviä kauppiaita. Löydät hänen kirjansa Amazonista: Market Wizardsin pieni kirja: Suurimpien kauppiaiden oppitunnit .

Jack Schwager jakaa kriittisiä oppitunteja, jotka hän on oppinut haastattelemalla parhaita futuurikauppiaita. Minusta tämä oli vilpitön esitys ilman epärealistisen menestyksen hyökkäystä, jonka jotkut muut kirjat väittävät tarjoavansa.

Vältä salama-kaatumisia

Kuten missä tahansa kaupassa, käytä suojaavaa pysäytysmääräystä ja tee siitä GTC.

Valitsen aina enimmäistappion, johon haluan riskoida, ja lopetan tämän hinnan. On parasta olla tekemättä sitä liian lähelle, tai muuten pysäytetään ennenaikaisesti. Käytän pysäyttimiä lähinnä flash-kaatumisten välttämiseksi.

Voit käyttää jopa peruspysäkkiä , joten voittosi kasvu lukittuu hinnan noustessa.

Jotkut välittäjät eivät tue futuurien lopetusmääräyksiä. Jos sinulla ei ole tätä ominaisuutta, suosittelen, että hankit toisen välittäjän.

Mitä sinä opit?

Mitä ikinä teetkin, mitä tahansa uskotkin toimivan tällä hetkellä, pidä mielessäsi aina käsitys, että sinusta puuttuu jotain perusteluistasi, joka voi muuttua milloin tahansa.

Muista, että kun tunnemme löytäneemme jotain, joka toimii kaupankäynnin tai jopa pidemmän aikavälin sijoittamisen kanssa, se voi muuttua sydämenlyönnissä. Peli voi muuttua, ennen kuin edes ymmärrämme sitä.

© 2014 Glenn Stok